科創(chuàng)板受理及審核透明化、程序化、可預見化

7月8日，上交所發(fā)布《關于科創(chuàng)板發(fā)行人財務信息披露有關事項的通知》(下稱“《通知》”)，對科創(chuàng)板發(fā)行人財務主要信息、業(yè)績預告情況、財務報表附注詳細內(nèi)容及超過有效期的處理方法予以明確。有投行人士對記者表示，《通知》對科創(chuàng)板發(fā)行人財務信息透明化、規(guī)范化提出了更加清晰的要求，體現(xiàn)了科創(chuàng)板受理及審核的透明化、程序化、可預見化。

具體來看，《通知》涉及三個方面。一是關于審計截止日后主要財務信息及經(jīng)營狀況。《通知》要求，發(fā)行人財務報告審計截止日至招股說明書簽署日之間超過4個月的，應當參照《關于首次公開發(fā)行股票并上市公司招股說明書財務報告審計截止日后主要財務信息及經(jīng)營狀況信息披露指引》規(guī)定，提供經(jīng)審閱的期間季度的財務報表，并在招股說明書中披露審計截止日后的主要財務信息;同時，發(fā)行人應當在招股說明書“重大事項提示”中補充披露下一報告期業(yè)績預告信息，主要包括年初至下一報告期末營業(yè)收入、扣除非經(jīng)常損益前后凈利潤的預計情況、同比變化趨勢及原因等。若前述財務信息與財務報告審計截止日或上年同期相比發(fā)生較大變化的，應當披露變化情況、變化原因及由此可能產(chǎn)生的影響。

“這意味著，在審企業(yè)需提供經(jīng)審閱期間的季度財務報表。”上述投行人士表示，以前主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板IPO審核時，經(jīng)審閱的期間季度財務報表只是在刊登招股說明書發(fā)行時要求提供，審核期間是不要求提供和更新相關資料。“這屬于科創(chuàng)板的進一步要求。”

不僅如此，《通知》還對下一報告期業(yè)績預告信息予以明確，營業(yè)收入、扣非前后凈利潤、同比變化趨勢及原因等要素的明確，使得投資者更清晰地了解發(fā)行人上市后的業(yè)績表現(xiàn)情況。

二是最近3年及一期財務報表附注。《通知》要求，發(fā)行人財務報表附注的披露，應當按照《公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)則第15號—財務報告的一般規(guī)定》，提供最近3年及一期財務報表的附注，并完整列示報告期各期末數(shù)據(jù)及其變動情況分析。

“財務報表附注應完整列示報告期各期數(shù)據(jù)及變動。”該投行人士表示，之前財務報表附注，各家會計師事務所都有自己的格式，有些會計師事務所的三年連審報告只披露最近1年及一期的資產(chǎn)負債類科目數(shù)據(jù)，這次科創(chuàng)板要求完整披露全部3年的明細數(shù)據(jù)，體現(xiàn)了更透明、更完整的信息披露要求。

三是關于財務報表已過有效期的處理。《通知》要求，在審企業(yè)財務報表超過有效期的，應當按照《科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法(試行)》《上海證券交易所科創(chuàng)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則》規(guī)定，及時申請延長有效期，但延長最多不超過1個月。未申請延長或延長1個月后仍未更新的，交易所將中止審核。發(fā)行人更新財務資料的，應同步更新相關申請文件和問詢回復(更新部分以楷體加粗)。

這相當于為科創(chuàng)板發(fā)行人提供明確的補充財務報表時間要求、操作流程及“緩沖空間”，即按需進行申請，但申請的延長時間不得超過1個月。“中止審查”的提法，也為科創(chuàng)板發(fā)行人及中介機構劃出明確界限。

上述投行人士表示，這體現(xiàn)了科創(chuàng)板受理及審核的人性化特點，令相關企業(yè)在執(zhí)行中能夠根據(jù)各自情況安排補充財務報表的進度，也給發(fā)行人及中介機構更加清晰的預期。(邵好)

關鍵詞： 科創(chuàng)板受理